मुद्रा की स्थिति एक वाणिज्यिक बैंक की संपत्ति और देनदारियों का अनुपात है, जो विदेशी मुद्रा में धन के साथ लेनदेन करते समय उत्पन्न होती है। विदेशी मुद्रा लेनदेन करते समय, विदेशी विनिमय दरों में बदलाव से जुड़ा जोखिम होता है। विदेशी मुद्रा स्थिति का सक्षम प्रबंधन एक वाणिज्यिक बैंक की स्थिरता सुनिश्चित करने और विदेशी मुद्रा जोखिम से जुड़े नुकसान से बचने की अनुमति देता है।
मुद्रा पदों के प्रकार
एक अलग विदेशी मुद्रा में दावों और दायित्वों के अनुपात के आधार पर, निम्न हैं:
- बंद मुद्रा स्थिति;
- मुद्रा की स्थिति खोलें।
एक बंद विदेशी मुद्रा स्थिति तब बनती है जब किसी विशिष्ट मुद्रा के लिए दावे और दायित्व समान होते हैं, जिस स्थिति में जोखिम उत्पन्न नहीं होता है। एक अलग विदेशी मुद्रा के लिए दावों और दायित्वों के बेमेल होने की स्थिति में, एक खुली विदेशी मुद्रा स्थिति (ओसीपी) बनती है। यह लंबा या छोटा हो सकता है।
यदि बैंक की संपत्ति मात्रात्मक रूप से एक निश्चित मुद्रा में अपनी देनदारियों से अधिक हो जाती है, तो एक लंबी खुली स्थिति उत्पन्न होती है। जब देनदारियां संपत्ति से अधिक हो जाती हैं, तो एक छोटा ओआरपी बनता है।
आइए एक व्यावहारिक उदाहरण के साथ लंबे और छोटे के बीच के अंतर को देखें। खुलने के समय, वाणिज्यिक बैंक की विदेशी मुद्रा स्थिति बंद थी। दिन के दौरान, ग्राहक डॉलर के लिए 100,000 यूरो की खरीदारी करता है। बाजार विनिमय दर: 1 EUR = 1, 1323 USD। 100,000 यूरो बेचते समय, बैंक को 113,230 डॉलर प्राप्त होंगे। ऑपरेशन के परिणामस्वरूप, यूरो में एक छोटी खुली विनिमय दर और डॉलर में एक लंबी खुली विनिमय दर का गठन किया जाएगा। इस स्थिति में, एक वाणिज्यिक बैंक एक ही दर पर यूरो खरीदकर जोखिम के बिना और लाभ के बिना विदेशी मुद्रा की स्थिति को बंद कर सकता है। मान लीजिए कि बैंक यूरो को सस्ता खरीदने में सक्षम था, उदाहरण के लिए, 1 EUR = 1.0992 USD की दर से। इस मामले में, बैंक न केवल अपनी मुद्रा की स्थिति को बंद करने में सक्षम होगा, बल्कि लाभ भी कमाएगा:
११३,२३० - १.०९९२ × १००,००० = ३३१० अमरीकी डालर
एक खुली विदेशी मुद्रा स्थिति को विनियमित करने के लिए तंत्र
एक खुली विदेशी मुद्रा स्थिति हमेशा जोखिम से जुड़ी होती है। इसके नकारात्मक प्रभाव को कम करने के लिए, मुद्रा स्थिति विनियमन के दो तरीकों का उपयोग किया जाता है: हेजिंग और सीमित करना।
हेजिंग विनियमन का एक तरीका है जो एक ऑफसेटिंग विदेशी मुद्रा स्थिति बनाता है। यह दृष्टिकोण एक जोखिम के दूसरे विदेशी मुद्रा जोखिम के साथ पूर्ण या आंशिक मुआवजा प्राप्त करता है। अक्सर, हेजिंग में संबंधित मुद्राओं के खरीद-बिक्री लेनदेन को संतुलित करना शामिल होता है।
उदाहरण के लिए, एक निश्चित मुद्रा के लिए एक लंबे ओआरपी का मतलब है कि उस मुद्रा की खरीद मात्रा बिक्री की मात्रा से अधिक हो गई है। इस मामले में, इस मुद्रा की बिक्री के लिए एक संतुलन लेनदेन का समापन करके एक वाणिज्यिक बैंक की आवश्यकताओं और दायित्वों के बीच अंतर करना आवश्यक है। यदि बैंक की ओपन-एंडेड स्थिति छोटी है, तो एक निश्चित मुद्रा की बिक्री की मात्रा खरीद की मात्रा से अधिक है। इस मामले में, इस मुद्रा को अतिरिक्त रूप से खरीदकर मुद्रा जोखिम की भरपाई करना संभव है।
सीमित करना विनियमन का एक तरीका है जिसमें एक वाणिज्यिक बैंक खुली विनिमय दरों पर सीमा निर्धारित करता है। मुद्रा की स्थिति के आकार पर सीमाएं अनिवार्य या स्वैच्छिक आधार पर स्थापित की जा सकती हैं।
15 जुलाई 2005 के बैंक ऑफ रूस निर्देश संख्या 124-I के अनुसार (1 सितंबर 2015 को संशोधित), सभी ओसीपी का योग क्रेडिट संस्थान की इक्विटी पूंजी के 20% से अधिक नहीं होना चाहिए। और कुछ मुद्राओं में खुली विनिमय दर का मूल्य बैंक की इक्विटी पूंजी के 10% से अधिक नहीं होना चाहिए।
